“雙碳”目標(biāo)引領(lǐng)下，隨著碳達(dá)峰碳中和“1+N”政策體系在2022年陸續(xù)發(fā)布，能源、工業(yè)、交通、建筑等行業(yè)低碳轉(zhuǎn)型路徑愈發(fā)清晰。

在能源電力領(lǐng)域，2022年重大政策《“十四五”現(xiàn)代能源體系規(guī)劃》與《“十四五”可再生能源發(fā)展規(guī)劃》頂層文件落地，進(jìn)一步明確了可再生能源技術(shù)、市場(chǎng)、金融，以及低碳發(fā)展的目標(biāo)路徑。據(jù)風(fēng)力發(fā)電網(wǎng)統(tǒng)計(jì)，2022年涉及能源電力尤其是風(fēng)電的國(guó)家級(jí)政策約30項(xiàng)，從頂層規(guī)劃、開(kāi)發(fā)模式、市場(chǎng)交易、創(chuàng)新技術(shù)、安全管理、金融投資等各方面形成了一整套政策體系支撐，為2023年以風(fēng)電為代表的可再生能源指引了發(fā)展趨勢(shì)和路徑。風(fēng)力發(fā)電網(wǎng)也通過(guò)總結(jié)形成了明年市場(chǎng)發(fā)展的6大趨勢(shì)前瞻，以期為行業(yè)提供一定的參考和借鑒。

趨勢(shì)一：技術(shù)創(chuàng)新持續(xù)向上

2022年，國(guó)家發(fā)改委、國(guó)家能源局以及工信部發(fā)布了至少4個(gè)涉及能源裝備創(chuàng)新發(fā)展的政策。其中，《“十四五”能源領(lǐng)域科技創(chuàng)新規(guī)劃》中對(duì)“風(fēng)電重點(diǎn)任務(wù)”提到——開(kāi)展深遠(yuǎn)海域海上風(fēng)電開(kāi)發(fā)及超大型海上風(fēng)機(jī)技術(shù)；突破超長(zhǎng)葉片、大型結(jié)構(gòu)件、變流器、主軸軸承、主控制器等關(guān)鍵部件設(shè)計(jì)制造技術(shù)；開(kāi)發(fā)15兆瓦及以上海上風(fēng)電機(jī)組整機(jī)設(shè)計(jì)集成技術(shù)、先進(jìn)測(cè)試技術(shù)等。

8月份，《加快電力裝備綠色低碳創(chuàng)新發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃》發(fā)布，提出將重點(diǎn)發(fā)展8MW以上陸上風(fēng)電機(jī)組、13MW以上海上風(fēng)電機(jī)組和深遠(yuǎn)海漂浮式海上風(fēng)電裝備。突破超大型海風(fēng)支撐結(jié)構(gòu)、主軸承及變流器關(guān)鍵功率模塊等?？梢钥闯觯饺肫絻r(jià)后，技術(shù)創(chuàng)新成為推動(dòng)國(guó)內(nèi)風(fēng)電高質(zhì)量發(fā)展的唯一途徑。

2022年國(guó)內(nèi)風(fēng)電企業(yè)在風(fēng)機(jī)功率等級(jí)，葉片長(zhǎng)度和新材料應(yīng)用上屢屢突破，當(dāng)前國(guó)內(nèi)陸上最大7.XMW風(fēng)機(jī)已在東北地區(qū)成功吊裝，海上最大H260-18MW機(jī)組風(fēng)機(jī)也將下線，引領(lǐng)了全球風(fēng)電的發(fā)展方向。

此前英國(guó)能源公司SSE Renewables提交了愛(ài)爾蘭4.1GW海上風(fēng)電規(guī)劃，擬采用葉輪直徑達(dá)310米的風(fēng)電機(jī)組。而當(dāng)前配置全球最大葉輪直徑的海上機(jī)組來(lái)自于中國(guó)海裝H260-18MW機(jī)組和明陽(yáng)智能16MW海上機(jī)組。從全球風(fēng)電發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，未來(lái)機(jī)型容量將繼續(xù)增大，機(jī)組大型化及配套研發(fā)仍將是未來(lái)幾年的創(chuàng)新方向。

趨勢(shì)二：分散式與大基地開(kāi)發(fā)并舉

2021年10月，我國(guó)在聯(lián)合國(guó)《生物多樣性公約》第十五次締約方大會(huì)上正式提出“在沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)加快規(guī)劃建設(shè)大型風(fēng)電光伏基地項(xiàng)目”。很快，國(guó)家發(fā)改委、能源局跟進(jìn)發(fā)布《關(guān)于印發(fā)第一批以沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)為重點(diǎn)的大型風(fēng)電光伏基地建設(shè)項(xiàng)目清單的通知》，公布第一批總規(guī)模為97.05GW的風(fēng)光基地建設(shè)項(xiàng)目清單。在此后發(fā)布的多個(gè)可再生能源發(fā)展頂層規(guī)劃中，多次提到推動(dòng)加快“沙戈荒”大基地模式的開(kāi)發(fā)建設(shè)。

當(dāng)前，國(guó)內(nèi)第一批大型風(fēng)光基地已悉數(shù)開(kāi)工建設(shè)，第二批項(xiàng)目正在陸續(xù)開(kāi)工中，第三批項(xiàng)目也正在推進(jìn)。

“十四五”大型清潔能源基地布局示意圖

來(lái)源《中華人民共和國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》

值得注意的是，《“十四五”現(xiàn)代能源體系規(guī)劃》強(qiáng)調(diào)了“發(fā)揮煤電支撐性調(diào)節(jié)作用”。未來(lái)“沙戈荒”可再生能源基地將更加重視煤電的支撐性作用，建設(shè)“以大型風(fēng)光電基地為基礎(chǔ)，以周邊清潔高效先進(jìn)節(jié)能的煤電為支撐、以穩(wěn)定安全可靠的特高壓輸變電線路為載體的新能源供給消納體系”。

分布式能源的規(guī)劃與建設(shè)是不容忽視的另一趨勢(shì)。2022年1月，國(guó)家能源局、農(nóng)業(yè)農(nóng)村部發(fā)布了《加快農(nóng)村能源轉(zhuǎn)型發(fā)展助力鄉(xiāng)村振興的實(shí)施意見(jiàn)》，以及5月中共中央國(guó)務(wù)院發(fā)布的《鄉(xiāng)村建設(shè)行動(dòng)方案》中，均提出了實(shí)施鄉(xiāng)村清潔能源建設(shè)工程，在適宜的地區(qū)推進(jìn)分布式風(fēng)電和光伏建設(shè)。這意味著，在鄉(xiāng)村振興成為“十四五”乃至“十五五”主旋律之一的背景下，分散式風(fēng)電也將獲得重大發(fā)展機(jī)遇，尤其是在接入條件和消納較好的地區(qū)，類似于“整縣光伏”開(kāi)發(fā)模式的分散式風(fēng)電開(kāi)發(fā)也將進(jìn)入探索落地階段。

趨勢(shì)三：漂浮式新市場(chǎng)啟動(dòng)

2021年底，三峽能源“引領(lǐng)號(hào)”和中國(guó)海裝“扶搖號(hào)”國(guó)內(nèi)兩項(xiàng)具有重大示范意義的漂浮式風(fēng)電建成。其中“扶搖號(hào)”以水深65米，開(kāi)創(chuàng)了國(guó)內(nèi)深遠(yuǎn)海漂浮式海上風(fēng)電先河。

但是，目前我國(guó)漂浮式海上風(fēng)電產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)相對(duì)薄弱，研發(fā)制造廠商較少，也是造成上述兩個(gè)示范項(xiàng)目存在型式單一、成本較高，以及供應(yīng)鏈不足的原因之一。

《“十四五”能源領(lǐng)域科技創(chuàng)新規(guī)劃》中也針對(duì)性地提到，要突破深遠(yuǎn)海域海上風(fēng)電勘察設(shè)計(jì)及安裝技術(shù)，研發(fā)遠(yuǎn)海深水區(qū)域漂浮式風(fēng)電機(jī)組基礎(chǔ)一體化設(shè)計(jì)、建造與施工技術(shù)，開(kāi)發(fā)符合中國(guó)海洋特點(diǎn)的一體化固定式風(fēng)機(jī)安裝技術(shù)及新型漂浮式樁基礎(chǔ)

。2022年12月26日，海南萬(wàn)寧開(kāi)工的全國(guó)最大商業(yè)化漂浮式項(xiàng)目預(yù)示著國(guó)內(nèi)漂浮式風(fēng)電已經(jīng)起航，該項(xiàng)目的開(kāi)工建設(shè)必然會(huì)帶動(dòng)和培育漂浮式風(fēng)電裝備和國(guó)產(chǎn)化產(chǎn)業(yè)鏈能力的發(fā)展，推動(dòng)國(guó)內(nèi)漂浮式技術(shù)體系的構(gòu)建。

趨勢(shì)四：市場(chǎng)化交易更進(jìn)一步

2022年1月，《關(guān)于加快建設(shè)全國(guó)統(tǒng)一電力市場(chǎng)體系的指導(dǎo)意見(jiàn)》提出到2030年實(shí)現(xiàn)新能源全面參與市場(chǎng)交易。有序推動(dòng)新能源參與電力市場(chǎng)交易，引導(dǎo)新能源簽訂較長(zhǎng)期限的中長(zhǎng)期合同，鼓勵(lì)分布式光伏、分散式風(fēng)電等主體與周邊用戶直接交易。

5月，《國(guó)家發(fā)展改革委 國(guó)家能源局綜合司關(guān)于加快推進(jìn)電力現(xiàn)貨市場(chǎng)建設(shè)工作的通知》發(fā)布，提出建立與新能源特性相適應(yīng)的交易機(jī)制，滿足新能源對(duì)合同電量、曲線的靈活調(diào)節(jié)需求，鼓勵(lì)新能源以差價(jià)合約形式參與現(xiàn)貨市場(chǎng)。

這意味著，未來(lái)新建風(fēng)光項(xiàng)目參與市場(chǎng)化交易的比例將繼續(xù)增大，在保障性收購(gòu)的政策下，風(fēng)光電價(jià)將分為固定電價(jià)和交易電價(jià)兩個(gè)部分，且交易電價(jià)的比重會(huì)持續(xù)增大，參與電力市場(chǎng)已經(jīng)成為可再生能源發(fā)電市場(chǎng)化的關(guān)鍵一步。

同時(shí)，以配額制為代表的一系列政策的出臺(tái)，既有強(qiáng)制消費(fèi)綠電指標(biāo)，又有市場(chǎng)化的鼓勵(lì)政策，再加上電力市場(chǎng)的深入發(fā)展，將儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)推入了發(fā)展快車道。目前出臺(tái)新能源配儲(chǔ)能聯(lián)合開(kāi)發(fā)政策的省、市已經(jīng)超過(guò)30個(gè)，未來(lái)隨著新能源參與電力市場(chǎng)交易比例增加，區(qū)域用電峰谷差值越來(lái)越大，儲(chǔ)能也將承擔(dān)更重要的調(diào)峰調(diào)頻作用，以及峰谷差價(jià)收益模式更多的應(yīng)用。

但需要注意的是，新能源+儲(chǔ)能最大的桎梏在于電源側(cè)儲(chǔ)能的利用效率、頻次，以及儲(chǔ)能的成本疏導(dǎo)機(jī)制仍不完善。

趨勢(shì)五：資產(chǎn)管理愈加重要

碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)下，利用市場(chǎng)機(jī)制控制和減少溫室氣體排放成為支撐雙碳目標(biāo)達(dá)成的重要手段。

2021年2月1日，《碳排放權(quán)交易管理辦法（試行）》正式實(shí)施；2021年7月，全國(guó)碳市場(chǎng)交易鳴鑼開(kāi)市，當(dāng)天首批交易主體為占全國(guó)碳排40%以上的超2000家發(fā)電企業(yè)，首日成交均價(jià)51.23元/噸，成交量410.40萬(wàn)噸。碳市場(chǎng)通過(guò)發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制作用，促進(jìn)企業(yè)節(jié)能減排優(yōu)化——當(dāng)企業(yè)實(shí)際排放高于配額，則需去市場(chǎng)上購(gòu)買其他企業(yè)富余的排放配額；反之，那些綠電企業(yè)則可以去碳市場(chǎng)出售自己的排放額度。

可以說(shuō)，“碳資產(chǎn)”成為了能源電力企業(yè)的除設(shè)備資產(chǎn)外同樣重要的一種資產(chǎn)形式，其不僅能從節(jié)能減排的角度幫助能源電力企業(yè)踐行“雙碳”，也在這個(gè)過(guò)程中通過(guò)碳市場(chǎng)交易產(chǎn)生大量的收益。

當(dāng)前，碳資產(chǎn)管理、挖掘碳價(jià)值已成為能源電力企業(yè)的必修課。盡管目前我國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的規(guī)模還不大，不過(guò)隨著全國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的落地，機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)到2030年，我國(guó)碳市場(chǎng)累計(jì)交易額有望超過(guò)1000億元。且未來(lái)市場(chǎng)上將會(huì)出現(xiàn)更多的如碳基金、碳配額質(zhì)押等碳金融產(chǎn)品來(lái)發(fā)現(xiàn)和穩(wěn)定碳的價(jià)格，有助于進(jìn)一步加強(qiáng)碳市場(chǎng)流動(dòng)性，推動(dòng)整個(gè)市場(chǎng)的成熟。

數(shù)據(jù)顯示，2022年上半年風(fēng)電資產(chǎn)交易持續(xù)活躍，交易規(guī)模比2021年同比增長(zhǎng)60%。各路資金注入新能源行業(yè)也帶來(lái)一個(gè)明顯的趨勢(shì)，新能源生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)已經(jīng)從單一的設(shè)備維護(hù)變成對(duì)新能源固定資產(chǎn)、生產(chǎn)運(yùn)維、人工成本等多方面的資產(chǎn)管理范疇，并由設(shè)備運(yùn)維轉(zhuǎn)變?yōu)橐噪妰r(jià)收益為指標(biāo)的管理邏輯。

這對(duì)風(fēng)光發(fā)電企業(yè)的設(shè)備質(zhì)量、運(yùn)維能力、技術(shù)服務(wù)水平提出了更高的要求，并帶動(dòng)了風(fēng)電后服務(wù)市場(chǎng)的快速發(fā)展——《中國(guó)后市場(chǎng)發(fā)展報(bào)告2022》顯示，預(yù)計(jì)到2025年我國(guó)風(fēng)電后市場(chǎng)容量或突破650億元，初步測(cè)算2021―2030年全國(guó)有改造退役需求的風(fēng)電機(jī)組累計(jì)容量將超過(guò)6000萬(wàn)千瓦。以運(yùn)維管理、托管服務(wù)、設(shè)備升級(jí)為代表的后市場(chǎng)服務(wù)將獲得長(zhǎng)足的發(fā)展。

趨勢(shì)六：綠色金融發(fā)力

2022年6月，國(guó)家發(fā)改委《關(guān)于進(jìn)一步做好基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域不動(dòng)產(chǎn)投資信托基金（REITs）試點(diǎn)工作的通知》發(fā)布，在能源基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域明確風(fēng)電、光伏、水電等清潔能源項(xiàng)目和特高壓輸電項(xiàng)目等。

10月，國(guó)家發(fā)改委《關(guān)于進(jìn)一步完善政策環(huán)境加大力度支持民間投資發(fā)展的意見(jiàn)》也提出鼓勵(lì)民營(yíng)企業(yè)加大太陽(yáng)能發(fā)電、風(fēng)電、生物質(zhì)發(fā)電、儲(chǔ)能等節(jié)能降碳領(lǐng)域投資力度。

2021年3月，全國(guó)首單銀行間市場(chǎng)“碳中和”資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)（ABCP）落地。該產(chǎn)品發(fā)行規(guī)模為17.5億元，募集資金將全部用于支持風(fēng)電、水電和光伏等清潔能源項(xiàng)目。

2021年11月，央行推出結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具“碳減排支持工具”，旨在撬動(dòng)更多的社會(huì)資金，以精準(zhǔn)直達(dá)的方式支持清潔能源等重點(diǎn)領(lǐng)域發(fā)展。央行行長(zhǎng)易綱也曾表示，對(duì)于實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰和碳中和的資金需求，各方面有不少測(cè)算，規(guī)模級(jí)別都是百萬(wàn)億元人民幣。這樣巨大的資金需求，政府資金只能覆蓋很小一部分，缺口要靠市場(chǎng)資金彌補(bǔ)。

自補(bǔ)貼退出后，可再生能源發(fā)展正在納入更多的國(guó)家綠色發(fā)展基金、REITs、綠色債券等市場(chǎng)化資金參與。同時(shí)，2022年風(fēng)電板塊也持續(xù)獲得資本市場(chǎng)關(guān)注，近兩年新增20多家風(fēng)電產(chǎn)業(yè)鏈上中下游上市企業(yè)，風(fēng)電板塊總市值達(dá)4.7萬(wàn)億。新能源國(guó)家補(bǔ)貼已成為歷史，雙碳目標(biāo)下，新能源已經(jīng)成為金融機(jī)構(gòu)更為重視的投資方向，隨著市場(chǎng)的進(jìn)一步擴(kuò)大，新能源投融資也必然更加活躍。